미국의 이란 공습에 채권 동반 매도...비트코인(BTC), 7만7,000달러대 등락

미·이란 충돌에 유가 급등

미국 중부사령부가 이란 내 이슬람혁명수비대(IRGC) 표적에 대한 새로운 공습을 단행하면서, 브렌트유부터 비트코인(Bitcoin, BTC)까지 모든 위험자산 시장에 충격파가 번지고 있다. 트럼프 대통령은 이번 공습이 호르무즈 해협 인근 이란의 기뢰 부설과 요르단 주둔 미군 기지 공격에 대한 보복이라고 밝혔고, IRGC 역시 자체적인 보복 조치를 발표했다. 공급 차질 우려가 부각되면서 브렌트유는 배럴당 94.65달러까지 4.6% 급등했다. 스콧 베센트 재무장관은 최고 이르면 이번 주 내 테헤란에 대한 신규 은행 제재를 시사하며, 우회 파이프라인 구축 시 2년 안에 호르무즈 해협의 전략적 가치가 사라질 수 있다고 주장했다. 이란의 페제시키안 대통령은 미국이 영구 평화 협정을 향한 양해각서를 다시 이행한다면 즉각 상응 조치에 나서겠다는 신호를 보냈다. 거시 지표의 반응도 신속했다. 미국 10년 만기 국채 금리는 5bp 상승한 4.80%를 기록했고, 변동성 지수 VIX는 9.52% 뛰어 16.34에 올랐으며, S&P 500 지수는 0.71% 하락한 7,631.5에 마감했다. 기저 데이터도 하락세에 부채질했다. 7월 일자리 공석은 727만 1,000건으로 전망치 730만 건에 못 미쳤고, 8월 ISM 제조업 PMI는 55.6에서 54.6으로 하락했으며, 건설 지출은 연율 2조 1,600억 달러로 0.5% 감소해 약 3년 만에 최저 수준을 기록했다. 마이클 바 연준 이사는 인플레이션이 둔화되지 않을 경우 금리를 결단력 있게 올려야 한다고 경고했는데, 이미 물가는 2% 목표를 5년 넘게 상회하고 있다는 설명이었다. 매도세는 글로벌로 확산됐다. 유로존 소비자물가(HICP)는 연율 3.3%로 가속화했고, 영국 10년 만기 금리는 16bp 급등한 5.22%를 기록하며 2008년 이후 최고치를 경신했다. 일본 10년 금리도 약 30년 만에 처음으로 3.01%를 터치하며, 레버리지 운용 부서들 사이에서 카피 트레이딩 방식의 캐리 언와인드 우려가 커졌다. 한국 시장을 겨냥한 EWY ETF 계열을 비롯한 위험 선호형 아시아 증시는 상대적으로 선방했다.

금, 200일 이동평균 하회

달러와 금은 서로 반대 방향에서 인플레이션 스토리를 증명했다. 달러 인덱스는 안전자산 수요와 금리 급등으로 자금이 달러 자산으로 몰리며 0.24% 상승한 99.67을 기록했다. 반면 지정학적 리스크의 승자로 꼽히는 금은 트로이온스당 4,328.8달러로 2.45% 하락했다. 메커니즘은 기회비용에 있다. 금은 수익률을 지급하지 않는데, 10년 만기 국채 금리가 4.8% 근처에 육박하고 달러가 동시에 강세를 보이면 무수익 금은 국내외 투자자 모두에게 이중 부담으로 작용한다. 기술적으로도 금은 4,528달러 부근의 200일 이동평균선을 다시 하회하며, 차트 분석가들이 핵심 추세 신호로 꼽는 수준을 무너뜨리는 바람에 매도가 가속화됐다. 연준 금리 선물은 9월 금리 인상 가능성을 약 68%로 반영 중이다. 케빈 워시 연준 의장의 매파적 잭슨홀 발언 이전 약 35%에서 크게 점프한 수치다. UBS 등의 전략가들은 호르무즈 해협 정상화로 가는 뚜렷한 경로가 없다고 지적하며, 정책 불확실성과 재정 우려, AI 관련 기업채의 사상 최대 발행이 채권 시장을 동시에 압박하고 있다고 진단했다. 이는 Blackstone 같은 신용펀드에서 Advanced Micro Devices 같은 반도체 기업에 이르기까지, AI 투자 논쟁의 중심에 선 성장 민감 섹터 전반에 파장을 미치는 다이내믹이다. 시장을 실시간으로 추적하려는 독자는 Bitget에서 현물·선물 가격을 실시간으로 확인할 수 있다.

비트코인, 7만7,000달러대 유지

COINOTAG 집계 시장 데이터에 따르면 암호화폐 시장은 자금 이탈 없이 충격을 흡수하는 모습을 보이고 있다. 비트코인(Bitcoin, BTC) 은 77,346달러 부근에서 거래되고 있으며, COINOTAG 추적 자산 기준 BTC 도미넌스는 69.1%, 총 추적 시가총액은 2조 2,490억 달러다. 공포·탐욕 지수도 63(탐욕)을 유지 중이다. 이 회복 탄력성이 지속될지는 고용보고서와 CPI가 결정할 몫이다.